數(shù)字經(jīng)濟成為促進經(jīng)濟增長的重要細分行業(yè)，日前工信部部長肖亞慶指出，要加快建設數(shù)字基礎設施，堅持適度超前建設，以建帶用、以用促建，全面推進5G網(wǎng)絡和千兆光網(wǎng)建設，加快工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、車聯(lián)網(wǎng)等布局。隨著數(shù)字經(jīng)濟浪潮的蓬勃興起，相關(guān)產(chǎn)業(yè)逐漸駛?cè)氚l(fā)展的快車道。有分析指出，當前新一代信息技術(shù)方興未艾，日益融入經(jīng)濟社會各領域全過程，作為數(shù)字經(jīng)濟蓬勃發(fā)展的重要底座，軟件產(chǎn)業(yè)做大做強正當其時。此外，應用持續(xù)落地，賦能產(chǎn)業(yè)發(fā)展的人工智能，以及重要的數(shù)字經(jīng)濟安全底座的網(wǎng)絡安全行業(yè)也值得投資者重點關(guān)注。
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軟件：迎新發(fā)展機遇
“十四五”規(guī)劃高度重視軟件行業(yè)發(fā)展。東吳證券分析師王紫敬指出，軟件是新一代信息技術(shù)的靈魂，是數(shù)字經(jīng)濟發(fā)展的基礎，是制造強國、網(wǎng)絡強國、數(shù)字中國建設的關(guān)鍵支撐。發(fā)展軟件和信息技術(shù)服務業(yè)，對于加快建設現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系具有重要意義。“十四五”時期是我國開啟全面建設社會主義現(xiàn)代化國家新征程的第一個五年，全球新一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)變革深入發(fā)展，軟件業(yè)迎來新的發(fā)展機遇。
可以看到，早前工信部印發(fā)《“十四五”軟件和信息技術(shù)服務業(yè)發(fā)展規(guī)劃》針對推動軟件產(chǎn)業(yè)鏈升級，部署了6項具體任務，并加速“補短板、鍛長板、優(yōu)服務”。同時鼓勵設立軟件產(chǎn)業(yè)投資基金，支持加快發(fā)展知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資等金融產(chǎn)品服務，全面提升軟件產(chǎn)業(yè)現(xiàn)代化水平。
當前，軟件業(yè)面臨的問題依然嚴峻，集中體現(xiàn)在產(chǎn)業(yè)鏈脆弱、基礎單薄、融合發(fā)展深度和廣度不夠等方面，“十四五”都需要進行發(fā)力解決。按照《軟件規(guī)劃》預計，到2025年規(guī)模以上企業(yè)軟件業(yè)務收入突破14萬億元，年均增長12%以上，基礎軟件、工業(yè)軟件、嵌入式軟件等產(chǎn)品收入占比明顯提升。
軟件國產(chǎn)化替代加速，具備核心競爭力的細分領域龍頭有望在結(jié)構(gòu)性行情中表現(xiàn)出較強的彈性。建議投資者可關(guān)注中科創(chuàng)達、朗新科技、龍軟科技、容知日新、榕基軟件、浪潮軟件、中國軟件、吉大正元、新點軟件、致遠互聯(lián)、數(shù)字政通等。
潛力股精選
中科創(chuàng)達(300496)
公司業(yè)務領域涵蓋三大類，分別為智能軟件業(yè)務、智能網(wǎng)聯(lián)汽車業(yè)務和智能物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務。到2021年，智能軟件業(yè)務、智能汽車與物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務收入已接近4：3：3。首創(chuàng)證券指出，公司自2013年開始正式進入智能網(wǎng)聯(lián)汽車業(yè)務領域，在車聯(lián)網(wǎng)業(yè)務的技術(shù)主要來自兩個方面，一是自身移動智能終端的核心技術(shù)延展，二是融合發(fā)展外部技術(shù)。除了本身投入研發(fā)外，還先后收購了多家汽車軟件相關(guān)的公司。公司以智能軟件為基，智能汽車與物聯(lián)網(wǎng)業(yè)務高速發(fā)展。公司卡位明確、所處賽道優(yōu)良，且具備技術(shù)壁壘與核心競爭優(yōu)勢，高增長趨勢有望在未來幾年持續(xù)。
龍軟科技(688078)
公司基于自身優(yōu)勢，力求成為具有自主知識產(chǎn)權(quán)的國際一流的智能開采工業(yè)軟件開發(fā)及服務商，為智慧礦山建設提供基礎技術(shù)保障，實現(xiàn)推動煤炭行業(yè)的安全生產(chǎn)管控與智能開采信息化的戰(zhàn)略發(fā)展目標。首創(chuàng)證券指出，目前已有86家礦業(yè)集團或公司及其下屬單位累計達 1800 余家使用 LongRuanGIS軟件產(chǎn)品;2021年中國煤炭企業(yè)50強中，有44家大型煤炭集團使用公司產(chǎn)品。受益于我國煤炭行業(yè)的整體回暖，國家政策對煤礦安全生產(chǎn)的要求不斷提升和煤企自身對信息化的需求的不斷增長以及公司各類產(chǎn)品、服務不斷成熟，預計公司業(yè)務將保持穩(wěn)健增長。
中國軟件(600536)
公司2021年實現(xiàn)營業(yè)收入同比增長39.73%，歸屬于上市公司股東的凈利潤同比增長10.77%。在2021操作系統(tǒng)產(chǎn)業(yè)峰會上，麒麟 軟 件 發(fā) 布 了 “ 銀 河 麒 麟V10SP1”，作為一款移動時代的安全操作系統(tǒng)，在安全能力進一步提升的同時，實現(xiàn)融入移動等新特性，達到了中國操作系統(tǒng)的全新高度。操作系統(tǒng)決定著我國數(shù)字基建發(fā)展的高度，麒麟軟件持續(xù)發(fā)力國產(chǎn)操作系統(tǒng)的研發(fā)，未來將進一步引領國產(chǎn)操作系統(tǒng)行業(yè)的發(fā)展。東吳證券指出，麒麟軟件是國產(chǎn)操作系統(tǒng)行業(yè)的國家隊、領軍企業(yè)，在國產(chǎn)化浪潮之下，公司有望持續(xù)超市場預期，迎來業(yè)績快速增長。
中科軟(603927)
從發(fā)展戰(zhàn)略來看，當前公司“保險+”主要聚焦在“保險+大健康”、“保險+大交通”、“保險+大消費”、“保險+大安全”等重點方向，一方面借助公司在保險IT領域的競爭優(yōu)勢切入與保險行業(yè)關(guān)系密切的其他領域，積極在醫(yī)療衛(wèi)生、社會保障、教育、農(nóng)業(yè)、氣象、能源、電力等領域進行業(yè)務布局;另一方面與保險客戶合作，共同探索保險行業(yè)通過技術(shù)手段嵌入多種應用場景，提供數(shù)字化保障的業(yè)務機會而作為公司在“保險+大交通”方向上的重要業(yè)務布局，2021年公司在汽車金融領域?qū)崿F(xiàn)收入5319萬元，同比增長68.59%，客戶包括一汽、豐田、北汽、比亞迪等大型車企下屬的金融、科技子公司。(本報記者 林珂)
