4月15日，開年以來，A股市場行情表現(xiàn)不佳，大盤整體呈現(xiàn)回撤下滑趨勢，Choice數(shù)據(jù)顯示，滬指2022年一季度累計下跌超10%，深證成指跌超18%。進入4月份，市場似乎仍未“止跌”，截止4月15日，半個月以來，滬指跌1.26%，深證成指跌3.88%。多頭策略失效，“賺錢效應”弱，私募基金產(chǎn)品凈值下滑明顯，不得不趁勢降低股票多頭倉位。
華寶證券最新研報顯示，中證500指數(shù)增強策略下，至少10家百億私募今年一季度收益率告負，收益率從-1.97%至-11.14%之間。而在2021年，這些百億私募均為市場上的佼佼者，年度收益率均在2位數(shù)以上。
有鑒于此，私募基金降低股票倉位，是無奈但不得不做出的選擇。
華潤信托統(tǒng)計，截至2022年3月末，陽光私募股票多頭指數(shù)(CREFI)成份基金平均股票倉位為58.93%，較上月末下降10.18%。其中，股票倉位在0-40%的成分基金比例為26.5%;超過50%的成分基金比例為67.52%，環(huán)比上月降低11.58個百分點。
從行業(yè)分布來看，截至2022年3月末，“材料II”、“食品、飲料與煙草”和“資本貨物”為私募基金前三大重倉行業(yè)板塊，持有倉位分別達到12.54%、12.01%和10.39%。
從持倉增減來看，醫(yī)藥和半導體等高景氣行業(yè)仍舊受到青睞加倉，而“軟件與服務”等則被“冷落”減持。
具體來看，截至2022年3月末，增幅最大的三個行業(yè)為“材料II”、“制藥、生物科技與生命科學”和“半導體與半導體生產(chǎn)設備”，分別增持0.56%、0.47%和0.42%至12.54%、7.75%和5.93%;同期減幅最大的三個行業(yè)為“軟件與服務”、“資本貨物”和“技術硬件與設備”，分別減持2.33%、2.32%、1.55%至2.28%、10.39%和5.95%。
頭圖來源：圖蟲
標簽： 私募基金
